Bitcoin और व्यापक altcoin मार्केट के लिए नवीनतम डेरिवेटिव डेटा इंडीकेट करता है कि ट्रेडर्स को सितंबर 2025 में एक बड़े लिक्विडेशन जोखिम का सामना करना पड़ सकता है।
ट्रेडर्स को इस खतरे के लिए कैसे तैयार होना चाहिए? यह लेख अनुभवी मार्केट प्रतिभागियों से नवीनतम डेटा और अंतर्दृष्टि की जांच करता है।
सितंबर डेरिवेटिव्स मार्केट में $220 बिलियन से अधिक ओपन इंटरेस्ट के साथ उबाल
पहला कारण सितंबर में रिकॉर्ड-हाई ओपन इंटरेस्ट में निहित है। यह आंकड़ा मार्केट में ओपन पोजीशन्स के कुल मूल्य का प्रतिनिधित्व करता है और किसी भी समय संभावित लिक्विडेशन जोखिम का संकेत देता है।
CoinGlass के डेटा के अनुसार, कुल क्रिप्टो फ्यूचर्स ओपन इंटरेस्ट $220 बिलियन से अधिक हो गया है, जो एक नया मासिक उच्च स्तर है। शॉर्ट-टर्म ट्रेडर्स आक्रामक रूप से लीवरेज बढ़ा रहे हैं, आगामी आर्थिक घटनाओं की उम्मीद में ओपन पोजीशन्स तेजी से बढ़ रही हैं।
दूसरा कारण यह पुष्टि करता है कि अब डेरिवेटिव ट्रेडिंग स्पॉट ट्रेडिंग पर हावी है।
CoinGlass डेटा दिखाता है कि Bitcoin Perpetual Futures का स्पॉट के साथ ट्रेडिंग वॉल्यूम अनुपात ऊंचा बना हुआ है, फ्यूचर्स वॉल्यूम्स स्पॉट से आठ से दस गुना अधिक हैं।
ये मेट्रिक्स रिकॉर्ड लिक्विडेशन्स की संभावना का संकेत देते हैं, खासकर जब प्रमुख ब्याज दर निर्णय निकट आते हैं।
तीसरा कारण अप्रत्याशित वोलैटिलिटी से उत्पन्न होता है, भले ही अधिकांश ट्रेडर्स मानते हैं कि वे पहले से ही जानते हैं कि फेडरल रिजर्व कैसे निर्णय लेगा।
जबकि यह बहस जारी है कि क्या मार्केट FOMC बैठक के बाद ट्रेंड करेगा, विश्लेषक Crypto Bully ने X पर नोट किया कि FOMC परिणाम प्राइस दिशा की गारंटी नहीं देता। इसके बजाय, यह मुख्य रूप से वोलैटिलिटी लाता है। यह वोलैटिलिटी लॉन्ग और शॉर्ट पोजीशन्स के लिए नुकसान को ट्रिगर कर सकती है, जिससे बड़े पैमाने पर लिक्विडेशन्स हो सकते हैं।
CoinGlass ने आगे रिपोर्ट किया है कि लिक्विडेशन-भारी पोजीशन्स के क्लस्टर्स Bitcoin के वर्तमान प्राइस लेवल के ऊपर और नीचे स्थित हैं।
“हाई लीवरेज लिक्विडिटी। दोनों लॉन्ग और शॉर्ट हाई लीवरेज्ड पोजीशन्स लिक्विडेट हो जाएंगी,” CoinGlass ने भविष्यवाणी की।
Bitcoin का विशाल डेरिवेटिव्स एक्सपोजर मार्केट में रिकॉर्ड लिक्विडेशन्स को ट्रिगर कर सकता है। लिक्विडेशन मैप दिखाता है कि अगर BTC इस महीने $104,500 तक गिरता है, तो लॉन्ग पोजीशन्स के लिए कुल लिक्विडेशन वॉल्यूम $10 बिलियन से अधिक हो सकता है।
इसके विपरीत, अगर BTC बढ़ता है और $124,000 से ऊपर एक नया हाई सेट करता है, तो शॉर्ट पोजीशन्स को $5.5 बिलियन से अधिक के नुकसान का सामना करना पड़ सकता है।
BeInCrypto ने भी कई altcoins को हाइलाइट किया है जो इस सप्ताह महत्वपूर्ण लिक्विडेशन जोखिम का सामना कर रहे हैं।
ट्रेडर्स नुकसान को कम करने के लिए क्या कर सकते हैं? विश्लेषक Luckshury ने समझाया कि डेरिवेटिव्स का ट्रेडिंग करना सीधे एक्सचेंजेस के खिलाफ प्रतिस्पर्धा करना है। इसलिए, ट्रेडर्स को उन प्राइस जोन्स की पहचान करनी चाहिए जो मास लिक्विडेशन्स को ट्रिगर कर सकते हैं और अपनी पोजीशन साइज को उसी के अनुसार सीमित करना चाहिए।