जैसे-जैसे क्रिप्टोकरेन्सी मार्केट mature हो रहा है, ट्रेडर्स के सामने एक प्रैक्टिकल सवाल आ रहा है – ऐसी मार्केट में एक्टिव ट्रेडिंग कैसे करें, जो कभी बंद नहीं होती, वो भी बिना दिमाग पर हर समय लोड लिए? अब इसका जवाब बेहतर prediction या फास्ट रिएक्शन नहीं है, बल्कि strategy trading है, जहाँ execution पहले से तय किए गए rules के अनुसार चलता है, न कि हर पल judgment पर। कई प्लेटफॉर्म्स पर ये बदलाव ट्रेडिंग bots के जरिए दिखता है, जो strategy को लगातार execution में बदल देते हैं।
हाल ही में BeInCrypto के साथ बातचीत में Federico Variola, जो Phemex के CEO हैं, ने बताया कि कैसे ये dynamics traders के execution के तरीके को बदल रहे हैं, और क्यों strategy-driven tools जैसे कि ट्रेडिंग bots, लगातार मार्केट्स में स्ट्रक्चर लाने के लिए ज्यादा इस्तेमाल होने लगे हैं।
BeInCrypto: क्रिप्टो मार्केट कभी बंद नहीं होती। ऐसा कौन सा structural reality है जिसे ट्रेडर्स अक्सर ignore कर देते हैं, और समय के साथ ये उनके behavior को कैसे shape करता है?
Federico Variola: ज्यादातर ट्रेडर्स ये underestimate करते हैं कि 24/7 मार्केट इंसान की decision-making के लिए कितनी कड़ी है। यहाँ कोई open या close नहीं है, कोई reset नहीं है। वहीं दूसरी तरफ, लोग थक जाते हैं, distract हो जाते हैं, और इमोशनली इन्वॉल्व भी हो जाते हैं – यही gap बहुत matter करता है।
ज्यादातर ट्रेडर्स इसका जवाब ये सोचकर देते हैं कि और मेहनत करो: ज्यादा देर तक देखते रहो, और तेजी से रिएक्ट करो, मानो डिसिप्लिन सिर्फ मेहनत है। लेकिन समय के साथ ये चीज टूटने लगती है: थकान आ जाती है, इमोशंस आ जाते हैं, और ट्रेडिंग reactive हो जाती है। ये सिर्फ experience की बात नहीं है, ये structural है – इंसान एक ऐसी मार्केट में manually काम करने की कोशिश करता है जो कभी बंद नहीं होती।
इसीलिए judgment और execution को अलग करना जरूरी है। एक बार rules define कर दो, और execution को उसी के हिसाब से चलने दो – हर मिनट perfect decision लेने की जरूरत नहीं है। structured tools जैसे ट्रेडिंग bots का यही logic है – इमोशनल इंटरफियरेंस कम करना।
जो ट्रेडर्स ये शिफ्ट अपनाते हैं, वो हर मूव को chase करना बंद कर देते हैं और process व repeatability पर फोकस करते हैं। इससे वो बिना burnout हुए मार्केट में बने रह सकते हैं।
BeInCrypto: आपको किस पल ये समझ आया कि क्रिप्टो में manual trading की लिमिट्स structural हैं, सिर्फ individual skill की नहीं?
Federico Variola: जब मैंने users के असली behavior को observe किया, तो clear patterns नजर आए। समय के साथ हर लेवल पर वही दिक्कतें दिखीं – beginners को मुश्किल होती है, experienced ट्रेडर्स burn out हो जाते हैं, और भले ही लक्षण अलग हों, outcome लगभग सेम होता है।
User-first perspective से ये एक strong signal है। जब बहुत से users को वही challenge face करना पड़ता है, चाहे उन्हें risk और mechanics की समझ भी हो, तो limitation individual skill नहीं है।
हमने बार-बार देखा कि ट्रेडर्स आइडियाज की कमी की वजह से नहीं, बल्कि execution stress में टूट जाता है, इसी से fail होते हैं। उन्हें क्या करना है, वो पता होता है, लेकिन consistently कर नहीं पाते। intention और execution के बीच इस gap से frustration बढ़ता है।
इसीलिए हम ऐसे tools पर ध्यान देते हैं, जो consistency को सपोर्ट करें। sustainable participation का मतलब है, ट्रेडर की जर्नी के हर स्टेज को सपोर्ट करना – manual trading से system-based execution की तरफ। strategy trading का असली मकसद है, वहां structure लाना जहाँ इंसान सबसे ज्यादा struggle करता है, और users को वो frameworks देना जिसमें वो grow कर सकें।
BeInCrypto: क्रिप्टो ट्रेडिंग में prediction और timing पर आज भी काफी जोर दिया जाता है। ट्रेडर्स कहाँ ये गलती करते हैं कि मार्केट का prediction और strategy execution में फर्क नहीं करते, और समय के साथ इसका क्या असर होता है?
Federico Variola: ज्यादातर ट्रेडर्स ये समझ बैठते हैं कि बस view रखना ही strategy है। अगर वो अगला मूव सही call कर लें, तो बाकी सब अपने आप ठीक हो जाएगा, लेकिन practically ऐसा बहुत ही कम होता है।
जब मार्केट उनके खिलाफ जाती है, तभी दिक्कत सामने आती है। stop loss बार-बार adjust होते है, positions impulsively add की जाती हैं, या original प्लान को छोड़ दिया जाता है। असली प्रॉब्लम structure की कमी है।
एक strategy ये तय करती है कि view लेने के बाद क्या होना है। बॉट-बेस्ड strategies के साथ यह structure पहले से सेट रहता है। एक grid bot direction predict नहीं करता, वह प्राइस मूवमेंट के साथ अपने predefined rules को फॉलो करता है। DCA या Martingale bots भी entries और position build करने के लिए यही logic अपनाते हैं। इन cases में, strategy opinion नहीं बल्कि एक सिस्टम होती है, जो लगातार चलती है।
Prediction पर भरोसा करने वाले ट्रेडर्स को अक्सर इमोशनल उतार-चढ़ाव देखने को मिलता है। Strategy-बेस्ड execution से results judge करना आसान हो जाता है, आप सिस्टम को judge कर सकते हैं, ना कि अपनी इमोशन्स की वजह से decisions पर सवाल करना पड़ता है।
इसीलिए exchanges पर बॉट्स देने के विकल्प यूज़र के perspective से ज़रूरी होते हैं। ये सोचने की जगह नहीं लेते, बल्कि ट्रेडर्स को markets के तेज मूवमेंट में भी अपने प्लान पर टिके रहने में मदद करते हैं।
BeInCrypto: जब आप ट्रेडर्स के टाइम के साथ इवॉल्व होने के प्रोसेस को देखते हैं, तो structured tools जैसे बॉट्स किस जगह असली मदद करते हैं, और कहां वो judgment की जगह नहीं ले सकते?
बॉट्स सबसे ज्यादा मदद consistency बनाए रखने में करते हैं, खासकर जब कोई ट्रेडर अपनी journey की शुरुआत में होता है। ज्यादातर नए ट्रेडर्स को execution में दिक्कत आती है। Copy trading उनके लिए strategy में पहला कदम होता है, जिससे वे हर डिसिजन खुद लिए बिना भी पार्टिसिपेट कर पाते हैं और डिसिप्लिन्ड execution देख सकते हैं।
जैसे-जैसे ट्रेडर्स को experience मिलता है, grid bots जैसे tools relevant बन जाते हैं। Grid strategy भी direction predict नहीं करती, बल्कि एक सेट range में systematically buy और sell करती है जब प्राइस मूव होता है। यह ranging market में बहुत कारगर है। Phemex पर ट्रेडर्स grid bots को spot और futures दोनों में यूज कर सकते हैं, जिससे उन्हें हर छोटे-छोटे मूव पर रिएक्ट करने की जरूरत नहीं पड़ती और हर समय चलने वाले rules पर भरोसा कर सकते हैं।
DCA या Martingale जैसे strategies एडवांस्ड position building के लिए भी structure लाती हैं। इन सब में फायदा ये है कि execution stable रहता है, चाहे market कितना भी volatile हो।
Education और setup की आसानी इन सबमें critical है। हमने खुद को हर लेवल के ट्रेडर की जगह रखकर guides और articles तैयार किए हैं, जो बताते हैं ये strategies कैसे काम करती हैं। साथ ही setup को आसान बनाने पर भी फोकस किया है — जैसे one-click bot creation और AI parameters यूज़र्स को आसानी से शुरुआत करने का मौका देते हैं, बिना उनकी कंट्रोल खत्म किए।
BeInCrypto: आपने bots को strategy trading के लिए first station के तौर पर रखा है ना कि एडवांस्ड टूल की तरह। इस नजरिए से आप ट्रेडर behavior को लेकर क्या assumptions चैलेंज करते हैं?
Federico Variola: “यह मान्यता को चैलेंज करता है कि ट्रेडर्स को chaos से गुजरना ही पड़ता है ताकि वे ‘structure’ के लिए ready हो जाएं। आम धारणा है कि लंबे समय तक manually trade करना, कई गलतियां करना और intuition बनाना जरूरी है, तभी systematic tools का इस्तेमाल करना चाहिए। लेकिन हमारा अनुभव है कि ये ज्यादा नुकसान करता है।
शुरुआत में, ट्रेडर्स मार्केट की सबसे मुश्किल चीजों से एकसाथ जूझते हैं — जैसे volatility, अनिश्चितता और अपनी खुद की feelings। Structure के बिना वे जरूरत से ज्यादा ट्रे़ड करने लगते हैं, noise पर रिएक्ट करते हैं या direction बहुत जल्दी बदल देते हैं। ये आदतें शुरुआत में ही बन जाती हैं, जिन्हें बाद में बदलना मुश्किल होता है।
बॉट्स को स्टार्टिंग पॉइंट मानना इसका उल्टा हो जाता है। इससे लोग शुरुआत से ही disciplined execution experience कर सकते हैं। चाहे वो copy किए strategy को follow करना हो, simple grid चलाना हो या basic DCA setup यूज़ करना हो, यहां key point ये है कि execution rules पर चलता है, impulses पर नहीं।
Phemex में हमने यही सोचकर strategy tools डिजाइन किए हैं। कुछ यूजर्स copy trading से शुरुआत करेंगे ताकि समझ सकें कि कोई strategy कैसा behave करती है। कुछ सीधे predefined parameters के साथ bot सेटअप करेंगे। और ज्यादा experienced ट्रेडर customize और complexity जोड़ेंगे। सबसे जरूरी ये है कि structure शुरुआत से हो, और complexity भी यूज़र्स के experience के साथ आने लगे।
जब आप इसे इस तरीके से करते हैं, तो लोगों को ऐसा नहीं लगता कि स्ट्रेटेजी ट्रेडिंग सिर्फ एक्सपर्ट्स के लिए है। ये उन्हें सीखने के तरीके का एक नेचुरल हिस्सा लगने लगता है। और समय के साथ, इससे ऐसे ट्रेडर्स तैयार होते हैं जो ज्यादा शांत रहते हैं और लगातार बढ़िया परफॉर्म करते हैं।
BeInCrypto: Phemex का Trading Bot Carnival ट्रेडिंग बॉट्स को स्ट्रेटेजी ट्रेडिंग में एंट्री पॉइंट के तौर पर यूज़ करने पर फोकस करता है। जब आपने ये कैंपेन लॉन्च किया था, तो आपने कौन से ट्रैडर बिहेवियर या उनकी परेशानियाँ सॉल्व करने की कोशिश की थी?
Federico Variola: “यूज़र के नजरिए से देखें तो, ये आमतौर पर थकावट की ओर ले जाता है न कि इम्प्रूवमेंट की तरफ। लोग ज्यादा बार ट्रेडिंग तो करते हैं, लेकिन उन्हें सही मायने में ये पता नहीं होता कि क्यों कर रहे हैं। वो अपना टाइम और अटेंशन इसमें दे देते हैं, लेकिन उनका कॉन्फिडेंस या कंसिस्टेंसी नहीं बढ़ती। धीरे-धीरे ये फ्रस्ट्रेशन में बदल जाता है। Phemex में, हमने ये हर तरह के यूज़र्स के साथ देखा है। कुछ नए ट्रेडर्स होते हैं, जो फ्यूचर्स मार्केट से ओवरवेल्म हो जाते हैं। कुछ ट्रेडर्स एक्सपीरियंस्ड होते हैं लेकिन बिना किसी क्लियर फ्रेमवर्क के हमेशा अपनी पोजिशन बदलते रहते हैं।
और एक ऐसे exchange के रूप में जो खुद को यूज़र-फर्स्ट मानता है, हमें ये जिम्मेदारी लगती है कि हम ट्रेडर्स को ऐसे टूल्स दें जिससे वे ज्यादा सोच-समझकर ट्रेडिंग कर सकें।
स्ट्रेटेजी-ड्रिवन ट्रेडिंग दोनों तरह के यूज़र्स को चीज़ों को स्लो करने, अपने रूल्स सेट करने और हर बार तुरंत डिसीजन लेने के प्रेशर से बाहर आने का तरीका देती है।
असल में, ये लोगों को ये बताने के लिए नहीं है कि उन्हें क्या करना है। बल्कि, ये उनकी मदद करने के लिए है ताकि वो ऐसे ट्रेड कर सकें जिसे वो लंबे समय तक बना सकें, खासकर तब, जब मार्केट उन्हें बार-बार रिएक्ट करने के लिए पुश कर रही हो।”
BeInCrypto: फ्यूचर्स ट्रेडिंग को अक्सर ज्यादा ऑवरलैप और तेजी-से-ट्रेडिंग से जोड़ा जाता है। आपके अनुभव में, स्ट्रक्चर्ड एक्जीक्यूशन का क्या रोल है जो ट्रेडर्स को अलग-अलग मार्केट साइकल्स में एक्टिव बनाए रखने में मदद करता है?
Federico Variola: “फ्यूचर्स में ज्यादा ऑवरलैप का कारण हर छोटी-बड़ी मूव पर रिएक्ट करने की कोशिश करना है। मार्केट बहुत तेज़ चलती है, और हर बार डायरेक्शन गेस करने की वजह से ओवर-ट्रेडिंग और थकावट आ जाती है।
स्ट्रक्चर्ड एक्जीक्यूशन एक बेहतर ऑप्शन देता है। Grid trading जैसे मोड्यूल्स लगातार प्राइस की भविष्यवाणी करने के बजाय, एक फिक्स रेंज और प्री-डिफाइंड buy-sell लेवल्स सेट कर देते हैं, जिससे ट्रेडर्स छोटे-छोटे मूव्स को ऑटोमैटिक तरीके से कैप्चर कर सकते हैं, डायरेक्शन के पीछे भागने की जरूरत नहीं रहती। Futures में भी ये न्यूट्रल या लॉन्ग-शॉर्ट टिल्टेड हो सकती है, लेकिन रूल्स वही रहते हैं।
ये स्ट्रक्चर ट्रेडर्स को हर तरह की मार्केट कंडीशन्स में एक्टिव रखता है, फिर चाहे मार्केट ऊपर-नीचे क्यों न हो रही हो। हर छोटे अपडाउन पर रिएक्ट करने के बजाय, ट्रेडर्स अपना एक प्लान फॉलो करते हैं। Phemex पर हमने देखा कि जिनके पास क्लियर एक्जीक्यूशन फ्रेमवर्क होता है, वो ज्यादा समय तक मार्केट में एक्टिव रहते हैं, बजाय इसके कि वो हर समय जजमेंट पर डिपेंड करें।”
Phemex इस समय Trading Bot Carnival चला रहा है, जिसका मकसद ट्रेडिंग बॉट्स का वाइडर एडॉप्शन बढ़ाना है। इसमें कुल रिवॉर्ड पूल USDT 260,000 तक का है। नए यूज़र्स को पार्टिसिपेट करने पर USDT 100 तक मिल सकते हैं। पूरी डिटेल्स आप यहाँ देख सकते हैं।
